Technická analýza pro začátečníky: kde začít? Technická analýza pro začínající obchodníky Kurz technické analýzy pro začátečníky.

Dezert

Ruské vydání knihy bylo připraveno za účasti moskevské kanceláře společnosti Reuters

Publikováno s pomocí Admiral Markets CJSC

Editor A. Štěčenko

Vědečtí redaktoři A. Iljin, V. Ionov

Překladatel A. Polovníková

Korektor D. Globa

Technický redaktor JIM. Dolgopolského

Uvedení redaktora A.V. Petrohradská

návrhář rozložení A.O. Bohenka

Všechna práva vyhrazena. Žádná část elektronické verze této knihy nesmí být reprodukována v žádné formě nebo jakýmikoli prostředky, včetně zveřejňování na internetu nebo v podnikových sítích, pro soukromé nebo veřejné použití bez písemného souhlasu vlastníka autorských práv.

* * *

Ke čtenářům

Vážení!

S potěšením vám představujeme náš nový projekt – vydání řady učebnic pro studenty ruských ekonomických univerzit a začínající specialisty v bankovním a finančním sektoru.

Tento projekt je pokračováním velkého vzdělávacího programu pro školení kvalifikovaných pracovníků pro finanční instituce a trhy v Rusku a zemích SNS, který agentura Reuters realizuje posledních 7 let.

Dnes je Reuters předním světovým poskytovatelem zpráv a finančních informací. V roce 2001 společnost oslavila 150. výročí svého založení.

Reuters je bezkonkurenční v objemu, složitosti a celkovém objemu informací, které dodává bankám, médiím a rostoucímu počtu dalších obchodních předplatitelů.

Všechny přední světové banky, makléřské firmy a finanční instituce využívají tyto informace k obchodování, velké společnosti je využívají ke studiu trhů a konkurence a světová média je využívají k tvorbě tištěných materiálů, televizních a rozhlasových pořadů.

Doufáme, že vás naše příručky zaujmou a že to bude začátek plodné spolupráce se společností Reuters.

S pozdravem,Ricardo Torres,CEO společnosti Reuters AO

Poděkování

Vydavatelé a Reuters Limited by rádi poděkovali následujícím osobám za jejich neocenitelnou podporu při vývoji této knihy:

Collin Nicholson z Australian Technical Analysis Association za jeho důkladnou recenzi knihy a konstruktivní rady;

Dr. Keith A. Rogers z Training and Learning Design, který napsal a navrhl první verzi této knihy;

Charlesi Kaplanovi, prezidentovi Equity Analitycs Ltd, za povolení používat termíny z jeho slovníku technické analýzy na konci knihy;

Haksoo Kim z Pacific Investment Research, Inc. – pro použití jeho seznamu finančních trhů po celém světě, uvedeného na konci knihy;

Ahsoka Markandu, Tracey Khoo, Ty Liam Hwee a Michael Turlington z Reuters Asia Pte Ltd za jejich podporu a rady.

Díky také Dow Jones & Co. Inc. za poskytnutí fotografie Charlese Dowa a práv k jejímu užití.

Předmluva k ruskému vydání

Vážení čtenáři!

Představujeme vám knihu vydanou za podpory mezinárodní makléřské společnosti Admiral Markets. Kniha „Technická analýza“ navazuje na sérii „Kurz pro začátečníky“ od světoznámé finanční agentury Reuters. Admiral Markets preferuje spolupráci s profesionály ve svém oboru, proto jsme se rozhodli sponzorovat vydání všech knih z této série v ruštině. Zahrnuje nejoblíbenější manuály pro školení obchodníků a analytiků, kteří v budoucnu budou muset své odborné dovednosti denně uplatňovat v praxi.

Kniha, kterou držíte v rukou, je systematickým průvodcem technickým (grafickým) rozborem cen akcií. Směnné kurzy, dynamika hodnoty akcií, futures a dalších finančních nástrojů – to je široké pole pro uplatnění moderní technické analýzy. Velká pozornost je věnována praktickému využití prezentovaných technik a různých technických ukazatelů, takže kniha je bohatá na reálné příklady, tabulky a vysvětlivky. Pokud se chcete dozvědět něco nového, zajímavého, relevantního o mezinárodních finančních trzích a porozumět hlavním aspektům dovedností v interpretaci a předpovídání cen finančních aktiv a přitom se nechat vést všemi schopnostmi technické analýzy k vysoce ziskovým investičním rozhodnutím, pak , nepochybně je to pro vás ta nejlepší kniha!

Hlavním cílem Admiral Markets je zpřístupnit obchodování na finančních trzích co nejvíce všem! V souvislosti se spojením společností Admiral Markets a UMIS se zpřístupnily nové nástroje pro práci - CFD na akcie ruských společností, index RTS, přístup na burzu Ruské federace a mnoho dalších. V systému FX+ bylo také možné otevírat nové účty, pro které jsou registrovány na Petrohradské burze naprosto všechny transakce. Mimo jiné máte stále možnost obchodovat kontrakty na rozdíly v cenách akcií největších amerických korporací kotovaných na New York Stock Exchange (NYSE) a elektronické burze NASDAQ a také obchodovat v kterékoli ze 45 měn páry uvedené společností.

Moderní, intuitivní a multifunkční obchodní terminál MetaTrader 4, který si můžete zdarma stáhnout na webu naší společnosti, vám pomůže úspěšně zvládnout a otestovat v praxi strategie a příklady popsané v knize. Skutečný nebo demo (tréninkový) účet lze otevřít za 5 minut online odkudkoli na světě. Stále neexistují žádné požadavky na minimální vklad a můžete začít obchodovat od 10 do 50 USD. Přijímáme bankovní převody, platby kreditními kartami, elektronické měny.

V roce 2007 byl vyvinut unikátní bonusový program Admiral Club™, který v současnosti zahrnuje tisíce našich klientů. Každý rok společnost také pořádá mezinárodní obchodní soutěže se značnými finančními odměnami pro každého. Obchodováním s virtuálními penězi na demo účtech můžete získat skutečné peněžní ceny!

Od roku 2006 je Admiral Markets členem Komise pro regulaci vztahů účastníků finančního trhu (KROUFR) a má také licenci burzového zprostředkovatele č. 1203, kterou vydala Federální služba pro finanční trhy bez data vypršení platnosti. Od roku 2009 je naše společnost navíc licencována v Evropské unii a je regulována společnou finanční legislativou EU, včetně nejnovější směrnice o trzích finančních nástrojů (MiFID). Úřad pro finanční dohled Estonské republiky (FSA) vydal licenci našemu centrálnímu zastoupení v Evropské unii, Admiral Markets AS, k provádění základních typů investičních a makléřských činností, včetně devizového trhu, akcií, futures a smluvních cenových rozdílech (CFD). Licence (č. 4.1–1/46) je platná ve všech 27 členských zemích Evropské unie.

Společnost také aktivně podporuje vzdělávací kurzy a programy praktického výcviku určené speciálně pro zvýšení znalostí a zkušeností začínajících obchodníků. Ve všech kancelářích a zastoupeních Admiral Markets jsou pravidelně pořádány bezplatné semináře a kurzy, jejichž účelem je zlepšit obchodní dovednosti stávajících hráčů a ukázat všechny reálné možnosti Forex trhu těm, kteří se s ním dosud nesetkali. Pro nezávislé studium finančních trhů nabízí UMIS bezplatný balíček dálkového studia, ke kterému se můžete připojit ve svém osobním účtu (http://www.umis.ru).

Informace pro dotazy a kontakty společnosti

Firemní webové stránky Admiral Markets: http://www.forextrade.ru

Firemní webové stránky UMIS: http://www.umis.ru

Jednotná telefonní čísla na help desk:

8-800-555-75-08 (v Rusku – zdarma),

8-495-775-75-08 (Moskva).

Adresa ústředního zastoupení v Rusku:

123317, Moskva, Presnenskaya nábřeží, 10,

blok C, věž na nábřeží, kancelář. 568.

Než začneš...

Pro koho je tato kniha napsána?

Tato kniha byla napsána, aby představila metody technické analýzy různým skupinám čtenářů: obchodníkům, zaměstnancům back office, učitelům, manažerům, soukromým investorům, kteří se chtějí naučit používat technickou analýzu k implementaci obchodních strategií. Každý, kdo začíná studovat technickou analýzu, může tuto knihu použít jako základ. Technická analýza není jednoduchá disciplína, takže čtenáři této knihy možná budou muset v budoucnu přečíst mnohem více knih.

Představuji nejlepší knihy o technické analýze pro začátečníky, které si můžete zdarma stáhnout.

1. Nejoblíbenější kurz technické analýzy

Technická analýza je pro začátečníky obvykle obtížná. Velmi oblíbený kurz vám rychle a srozumitelně pomůže četnými příklady a lekcemi.

2. John Murphy "Technická analýza termínových trhů: teorie a praxe"

V roce 1981 byl autor požádán, aby vyučoval 4měsíční kurz technické analýzy. Publikum tvořili absolutní začátečníci v obchodování s akciemi. John měl problém: nemohl najít vhodnou brožuru pro výuku: všechny byly pro lidi obeznámené s danou problematikou nebo úzce zaměřené: Elliottovy vlny, point-and-point diagramy, indikátory atd. Pak se John rozhodne napsat knihu sám. Výsledek předčil všechna očekávání: do světa burzovní literatury bylo možné vnést něco zcela nového: čtenářům se kniha líbila natolik, že byla nazvána bible technické analýzy...

3. Jack Schwager "Technická analýza. Kompletní kurz"

Tohle není jen kniha. Pokud jde o hodnotu pro obchodníka, bez nadsázky je příručka napsaná uznávaným odborníkem, představuje komplexního průvodce technickou analýzou. Hlavním nástrojem je graf, první část představuje teorii. Hlavní analytickou metodou popsanou v práci je grafická analýza ukazatelů, které jsou věnovány krajně nevýznamné místo. Závěr se napovídá: Schwager, mírně řečeno, není fanouškem těchto nástrojů, spíše byly zařazeny do sbírky jako referenční materiál.

4. John Murphy "Vizuální investor. Jak rozpoznat trendy"

Kniha od autora slavné učebnice přezdívané „bible“ technické analýzy. 5 let po prezentaci díla byla představena nová kniha. Její úspěch, podobně jako u prvního, se ukázal jako famózní. „The Visual Investor: How to Spot Trends“ je skvělým pokračováním Murphyho spisovatelského a obchodního talentu. Svou práci věnuji divákům pořadu CNBC, kde jsem několik let působil jako analytik. Četné telefonáty a dopisy od televizních diváků jsou důkazem plodné činnosti. Lidé začali lépe chápat chování cen akcií a trendy.

5. Alexander Elder „Jak hrát a vyhrávat na burze“

Autor knihy Alexander Elder je muž zajímavého osudu. V sovětských dobách uprchl ze země a uvědomil si, že bude zatčen za svou politiku kritiky sovětského režimu.

V roce 1974 získal práci lékaře na obchodní lodi. A v Africe utekl ze svého týmu. Navíc ho ve skutečnosti pronásledovala posádka lodi. V USA se vyučil psychiatrem a začal praktikovat psychoanalýzu. Koncem sedmdesátých let začal obchodovat na burze a uspěl. O 5 let později napsal knihu v angličtině „Jak hrát a vyhrávat na burze“. Pracoval jsem pro sebe, aniž bych si představoval, jaký úspěch bude mít kniha po vydání.

6. Lewis Borsellino "Učebnice o denním obchodování"

Kniha jednoho z nejlepších amerických obchodníků. Muž s dvacetiletou praxí. Lewis Borsellino: obchodování s akciemi je práce na rozdíl od jiných, od člověka se vyžaduje mnoho vlastností, absolutní disciplína. Kniha obsahuje nejdůležitější lekce pro obchodníka: počáteční přípravu, analýzu trhu, akční plán, provedení transakce a lekce disciplíny. V knize používám metody, které učíme „mladé“ obchodníky. Doufám, že pomohou i vám. Kniha se z nějakého důvodu nazývá učebnicí – literatura vás naučí správnému jednání.

7. Bill Williams "Obchodní chaos"

Znáš pravdu? Je krutá. 9/10 obchodníků neustále ztrácí peníze. Nezáleží na tom, jaké vzdělání má „mladý“ obchodník. Statistiky jsou neúprosné: mnozí, kteří dosáhli velkých úspěchů v podnikání, práci a dalších záležitostech, trpí úplným kolapsem na burze.

Bill Williams ujišťuje, že obchodníkům pomůže zastavit ztrátu peněz. Má to dobré důvody: je obchodníkem už třicet pět let (v době psaní knihy), aktivně obchoduje a vyškolil tisíce obchodníků.

9. Joe DiNapoli "Obchodování pomocí úrovní DiNapoli"

Kniha od Joea DiNapoliho představuje popis známých konceptů a autorův původní vývoj a je komplexním vzdělávacím přístupem k obchodování. Co to znamená? V návodu není žádná nudná strategie ani mechanizovaná pravidla. Místo toho autor předkládá rozsáhlý přehled technických analýz a strategií a ukazuje desítky způsobů, jak dosáhnout zisku, včetně vlastního vývoje. Nejedná se v žádném případě o obecné znalosti, přepisování děl jiných, jedná se o komplexní průvodce, který sleduje autorovy rozsáhlé učitelské zkušenosti.

10. Technická analýza pro začátečníky. (Reuters Finance Series)

Tato kniha je projektem slavné společnosti Reuters, jednoho z lídrů v poskytování finančních informací. Málokdo ví, ale firma je stará už asi 165 let! Mnoho bank a makléřských společností využívá informace poskytnuté agenturou Reuters. Tato kniha je o technické analýze pro začátečníky. Pokrývá všechna potřebná témata pro rychlé pokrytí všech potřebných témat. Materiál je prezentován velmi jasně a jasně. Začátečník vstupující na trh je ve fázi, kdy je bombardován obrovský tok informací, které je obtížné efektivně absorbovat.

11. Akelis Stephen "Technická analýza od A do Z"

Autor knihy je odborník na technickou analýzu, tvůrce světoznámého programu Metastock. Poté, co začal pracovat na vytváření počítačových programů pro analýzu ve vzdálených 70. letech, dnes je jedním z lídrů ve vytváření softwaru. Za mnoho let práce se nashromáždilo obrovské množství praxe, jejímž výsledkem je tato učebnice. Stephen se nesoustředí na jednu stránku problému, prezentace plně odpovídá svému názvu.

12. Michael N. Kan "Technická analýza"

Když knihu začnete číst, okamžitě vás uchvátí autorův styl prezentace, který je velmi jednoduchý a zaměřený na ty, kteří na cestě obchodování s akciemi teprve začínají. Sám Michael se nazývá překladatelem a má k tomu dobrý důvod. Snadno překládá složité termíny, koncepty a logické řetězce do jednoduchých konceptů a věcí pro neznalého člověka. Vzniká z toho jakýsi snadný dialog, během kterého se dozvíte spoustu užitečných informací.

13. Anna Erlich "Technická analýza komoditních a finančních trhů"

Před námi je první učebnice technické analýzy od ruského autora. Psalo se v roce 1996, tedy v době, kdy k nám myšlenky volné spekulace na trhu teprve přicházely, veškerá literatura na toto téma byla v cizím jazyce a naprostá většina obchodovala pouze pomocí fundamentální analýzy a bez počítače. Jako zdroje pro vytvoření knihy jsou citována díla mnoha slavných autorů, nicméně kniha je i nadále aktuální pro zájemce o svět spekulativních her. Úspěch je z velké části způsoben srozumitelností prezentace, četnými diagramy, nákresy a grafy, díky nimž materiál vypadá jako pohodlné shrnutí.

14. Gary Smith "Jak hraji a vyhrávám na burze"

Kniha od skutečného burzovního makléře a ne od nově raženého guru, který z nějakého důvodu nevykazuje výsledky. Gary je ke čtenáři upřímný – začátek své cesty popisuje jako nepřetržitou ztrátu, která trvala asi dvě desetiletí. V roce 1985 Gary úplně prohrál a byl připraven hru ukončit, ale v tomto zlomovém bodě měl zjevení. V době vydání knihy v roce 1998, Smith už neměl ztrátové roky se staly raritou. Smith metodicky přinesl $ 2,000 až $ 650,000 To není přes noc úspěch, ale proto spolehlivý. 13 let je dlouhá doba na přesvědčení, že obchodník uspěl.

15. John Murphy "Intermarket Technical Analysis"

Murphy je uznávaný odborník a prvotřídní analytik, který ukazuje nejen technickou analýzu, ale i vztah mezi trhy. Všiml si už dávno: ceny komodit a výnosy dluhopisů jdou nejčastěji jedním směrem, ceny na sobě závisí a korigují se. John později přidal k výzkumu dolar. Krach roku 1987 konečně potvrdí správnost soudů o propojení trhů. Správné posouzení jednoho aktiva může pomoci určit budoucí směřování jiného a ignorování těchto vztahů se stalo přímo nebezpečným.

16. Tomáš Dorsey "Metoda grafické analýzy Tic-tac-Toe"

Kniha o vzácném stylu analýzy trhu pomocí tic-tac-toe grafů. Autor je jedním z mála odborníků, kteří si díky „piškvorkám“ plně osvojili umění analýzy trhu a lze je právem považovat za vynikajícího odborníka v této oblasti. Nová metoda odhalená v knize je jedním z nejpřesnějších a nejspolehlivějších existujících typů analýzy, může dobře konkurovat tradiční metodě a je nepochybně schopna ji doplňovat...

18. Robert Fisher "Fibonacciho sekvence: Aplikace a strategie pro obchodníky"

Abyste pochopili, co je Fibonacciho sekvence, musíte přemýšlet o Vesmíru a jeho řádu, dívat se na svět kolem sebe, přírodu, hvězdy, planety. Stojí za to přemýšlet o lidských úspěších v různých vědách. V tom všem je něco, co vše spojuje, je to zákon a zákonitost vesmíru. Fibonacciho objev umožnil najít „božské vzory“, které lze vysledovat všude...

19. Ralph Elliott "Přírodní zákon. Tajemství vesmíru"

Zde je kniha otce teorie Elliottových vln, Ralpha Elliotta, napsaná v roce 1946. Tato práce spojila všechny Elliottovy předchozí výtvory v závěrečné monografii. Ralph nazývá knihu „Zákon přírody“, prizmatem svého objevu, nalezeného na cenových grafech akcií, popisuje skutečný „Božský zákon“, ukazuje princip, podle kterého se vyvíjí lidská společnost, byly stavěny starověké pyramidy a co vládne jakékoli procesy, které lze vysledovat, se vyskytují všude v přírodě.

20. Jesse Livermore "Jak obchodovat s akciemi"

Livermore je legendární postava ve spekulativních kruzích. Poté, co vstoupil do „profese“ jako 14letý teenager, po půl století nezměnil svou touhu - vydělávat peníze výpočtem budoucího kurzu akcií. Livermore více než jednou překvapil lidi svým mistrovstvím na burze: překvapil svou matku tím, že jí vrátil 1000 dolarů výměnou za 5, které dala, aby mu pomohla uniknout z domova. Livermore nejednou oživil, jako fénix z popela, bohatství, které bylo ztraceno z mnoha důvodů. S malým množstvím peněz se z nich vždy staly miliony v šikovných rukou virtuózního spekulanta.

21. Suvorov "ABC obchodování s měnami"

Kniha pro začátečníky - ABC obchodování s měnami - je přístupným popisem obchodování na forexovém trhu, pojednává o hlavních metodách analýzy trhu pro rozhodování o transakci. Kniha popisuje základní, počítačovou, technickou analýzu. Poskytuje cenné rady v oblasti řízení kapitálu a rizik a mnoho obchodních strategií. Pro přehlednost, aby bylo možné informace uchopit za běhu, je většina nápadů zobrazena v grafech, diagramech a nákresech. Autor této knihy doufá, že vám práce pomůže porozumět základním pojmům devizového trhu a budete mít dostatek znalostí k tomu, abyste se vydali na cestu úspěšného devizového hráče...

Ještě více knih o desítkách burzovních témat:

Obchodní knihovna. Více než 150 knih o burze

Jak doplnit učení z knih?

Každýden ve všední dny (od od 6:30 do 18:30 ) existují bezplatné online kurzy - týdněvíce než 50 (!)různé lekce - teorie a praxe obchodování. Praktické lekce jsou vedeny učiteli v reálném čase skutečně zkušení obchodníci.

Zdarma / není nutná registrace. Je tam chat. Doporučuji!

Motivace k učení se obchodovat – výsledky od skutečných obchodníků

milionáři (grafy ziskovosti, podrobná diskuse o práci):

P Proč mají někteří forex brokeři % úspěšných klientů?

Dosahuje až 40 %, zatímco u ostatních nedosahuje 5% ?

Ruské vydání knihy bylo připraveno za účasti moskevské kanceláře společnosti Reuters

Publikováno s pomocí Admiral Markets CJSC

Editor A. Štěčenko

Vědečtí redaktoři A. Iljin, V. Ionov

Překladatel A. Polovníková

Korektor D. Globa

Technický redaktor JIM. Dolgopolského

Uvedení redaktora A.V. Petrohradská

návrhář rozložení A.O. Bohenka

* * *

Ke čtenářům

Vážení!

S potěšením vám představujeme náš nový projekt – vydání řady učebnic pro studenty ruských ekonomických univerzit a začínající specialisty v bankovním a finančním sektoru.

Dnes je Reuters předním světovým poskytovatelem zpráv a finančních informací. V roce 2001 společnost oslavila 150. výročí svého založení.

Reuters je bezkonkurenční v objemu, složitosti a celkovém objemu informací, které dodává bankám, médiím a rostoucímu počtu dalších obchodních předplatitelů.

Doufáme, že vás naše příručky zaujmou a že to bude začátek plodné spolupráce se společností Reuters.

S pozdravem,
Ricardo Torres,
CEO společnosti Reuters AO

Poděkování

Vydavatelé a Reuters Limited by rádi poděkovali následujícím osobám za jejich neocenitelnou podporu při vývoji této knihy:

Collin Nicholson z Australian Technical Analysis Association za jeho důkladnou recenzi knihy a konstruktivní rady;

Dr. Keith A. Rogers z Training and Learning Design, který napsal a navrhl první verzi této knihy;

Charlesi Kaplanovi, prezidentovi Equity Analitycs Ltd, za povolení používat termíny z jeho slovníku technické analýzy na konci knihy;

Haksoo Kim z Pacific Investment Research, Inc. – pro použití jeho seznamu finančních trhů po celém světě, uvedeného na konci knihy;

Ahsoka Markandu, Tracey Khoo, Ty Liam Hwee a Michael Turlington z Reuters Asia Pte Ltd za jejich podporu a rady.

Díky také Dow Jones & Co. Inc. za poskytnutí fotografie Charlese Dowa a práv k jejímu užití.

Předmluva k ruskému vydání

Vážení čtenáři!

Informace pro dotazy a kontakty společnosti

Firemní webové stránky Admiral Markets: http://www.forextrade.ru

Jednotná telefonní čísla na help desk:

8-800-555-75-08 (v Rusku – zdarma),

8-495-775-75-08 (Moskva).

Adresa ústředního zastoupení v Rusku:

123317, Moskva, Presnenskaya nábřeží, 10,

blok C, věž na nábřeží, kancelář. 568.

Než začneš...

Pro koho je tato kniha napsána?

Přes svou složitost již technická analýza není jen nástrojem pro investiční experty. S příchodem veřejně dostupných zdrojů historických tržních dat (jako je Reuters) a možnosti přístupu na trhy přes internet se technická analýza stává relevantní pro všechny účastníky trhu.

Tato kniha vám umožní porozumět základním principům technické analýzy, od vytvoření prvních grafů až po koncepty, které jsou základem komplexních analytických nástrojů. Po prostudování knihy se naučíte používat základní metody rozboru a vybrat si ty nejvhodnější v každém konkrétním případě.

Budete také moci uplatnit své znalosti při studiu nebo práci v technické analýze v ACI.

Co v této knize najdete?

Tato kniha poskytuje nový přístup k získávání základních znalostí základních pojmů technické analýzy, jejichž význam v moderním životě stále roste. Kniha je psána přístupným jazykem, obsahuje minimum speciálních termínů a dává jejich jasnou definici.

Cenné je zejména to, že kniha poskytuje příležitost k upevnění probrané látky. Každá část obsahuje vysvětlení základních pojmů s praktickými příklady. Cvičení a krátké testy vám pomohou upevnit to, co jste se naučili. Každá kapitola obsahuje stručný, ale důkladný přehled a seznam doporučené literatury na dané téma.

Jak je tato kniha sestavena?

Tato kniha obsahuje následující oddíly:

Než začneš...

Aktuální sekce.

Úvod

Shrnuje historii vývoje technické analýzy a teorie Dow.

Typy grafů

Tato část popisuje základní metody prezentace cen a finančních údajů v grafech a uvádí funkce aplikace každého typu grafu.

Klasická grafová analýza

Prodat nebo koupit? Grafy vám často mohou pomoci rozpoznat vzorce, které vám pomohou při rozhodování.

Ukazatele

Je možné předpovědět vývoj trhu? Tato část popisuje různé typy indikátorů.

Vlny, čísla a cykly

Jsou trhy skutečně cyklické a lze je popsat pomocí vlnových vzorů? Řídí se trhy matematickými zákony nebo je jejich vývoj chaotický?

Den v životě technického analytika

Jak to ve skutečnosti vypadá?

V této knize se budete neustále setkávat se zvýrazněnými tučně důležité termíny a pojmy, např. Dow teorie. Speciální ikony vám navíc připomenou, co musíte udělat, abyste z materiálu vytěžili maximum.

Tato ikona označuje definici termínu, který je důležitý pro pochopení materiálu.

Zdá se, že tato ikona říká: "Zastavte se a přemýšlejte." Své myšlenky můžete také zapsat do pole, které necháte prázdné.

Základní a technická analýza pro začínající obchodníky jsou povinné položky v programu školení. Celá podstata spočívá v tom, že je možné dosáhnout úspěchu a zisku v obchodování na akciových a devizových trzích pouze tehdy, pokud účastník obchodování chápe, jakým směrem a z jakých důvodů se cena aktiva pohybuje a jak se budou události vyvíjet v budoucnu.

Fundamentální analýza vytváří spojení mezi tímto hnutím a vnějšími vlivy, jako jsou přírodní katastrofy, důležité politické události a světové ekonomické zprávy. Tento typ analýzy je poměrně jednoduchý na pochopení, ale je obtížné jej zvládnout a aplikovat, protože spolehlivé prognózování vyžaduje značné zkušenosti a zvážení mnoha faktorů.

V tomto kontextu technická analýza , který pracuje pouze s cenou obchodního instrumentu, je poněkud jednodušší. I když zpočátku může být jeho vnímání obtížné, především kvůli použití mnoha matematických metod a algoritmů. V budoucnu se používání jeho metod a technologií stane samozřejmostí a pomůže vám vydělávat stabilní peníze na jakémkoli trhu.

Knihy o technické analýze

Technická analýza je poměrně obtížné téma na samostatné studium. Modely a metody používané v něm mají mnoho nuancí, které vyžadují zvážení při zvažování situace na trhu a rozhodování. Ti, kteří navštěvují offline nebo online různé kurzy pro začátečníky nabízené makléři, specializovanými společnostmi či zdroji a nezávislými obchodníky, samozřejmě absolvují také školení v oblasti technické analýzy, kde získávají konkrétní informace ve zpracované podobě.

Je to dobrá cesta, je však spojena s nutností dodržovat přísný rozvrh hodin a nejčastěji je placená.

Kdo chce absolvovat školení zdarma a získat vysokou úroveň kvalitních znalostí, měl by se zaměřit na dobré knihy na toto téma. Takových je na internetu spousta. Nejprve byste měli věnovat pozornost takovým dílům, které se staly skutečnou klasikou, jako jsou:

"Technická analýza od A do Z" Stephen Akelis.
"Technická analýza" od Michaela N. Kahna.
„Technická analýza futures trhů: Teorie a praxe“ od Johna Murphyho.

Ale bohužel ne všechny podávají informace tak dostupné jako oblíbená série knih nakladatelství Dialektika „..pro blbce“.

Pro začátečníky, kteří se chtějí rychle naučit obchodování pomocí technické analýzy, je zde vynikající možnost – kniha Reuters „Technická analýza: Kurz pro začátečníky“. Je součástí série „Reuters pro finančníky“ a umožňuje každému seznámit se s počátky technické analýzy, a to i těm, kteří nemají počáteční úroveň odborných znalostí. Knihu si můžete stáhnout ve formátu pdf z mnoha webových stránek.

Po seznámení s ním bude mnohem snazší vnímat jakýkoli videokurz a vynikající knihy specialistů, jako jsou Alexander Elder, Bill Williams, Thomas Dorsey, Ralph Elliott atd., zaměřené na obchodníky, kteří znají začátky technické analýzy.

Podstata technické analýzy a její hlavní ustanovení

Technická analýza je speciální přístup k zvažování procesů probíhajících na trhu a předpovídání jeho chování v budoucnosti.

Na rozdíl od základní která zohledňuje vliv vnějších faktorů, je založena výhradně na studiu chování minulé ceny aktiv . Pro obchodníka používajícího technickou analýzu žádné jiné faktory než ceny, nezaléží.

Tento přístup je založen na několika axiomech formulovaných Charlesem Dowem. V současné době tento typ analýzy používá tři hlavní postuláty:

Cena zohledňuje vše. To znamená, že dynamiku cenového chování určuje celá řada dat a faktorů – nabídka a poptávka, ekonomické zprávy a politické události. V souladu s tím obchodník nepotřebuje žádné další informace - všechny prognózy lze provést pouze analýzou ceny.
Na trhu existují trendy (modely, trendy). Cena se nepohybuje chaoticky, ale má určitou logiku chování. V souladu s tím, rozpoznáním takových vzorů může účastník obchodování s vysokou mírou pravděpodobnosti získat spolehlivou předpověď.
Historie se opakuje. Existuje vysoká pravděpodobnost, že jednou vytvořený model za určitých okolností s podobnými počátečními daty bude znovu implementován. Nalezení takového vzoru a jeho použití k provádění transakcí na trhu je účelem technické analýzy.

Klady a zápory TA

Toto chápání technické analýzy určuje její hlavní výhody a nevýhody.

Mezi výhody metody patří:

Všestrannost - stejné přístupy a matematický aparát lze použít pro jakékoli trhy a aktiva - obchodování s akciemi, transakce na Forex trhu, práce s binárními opcemi a futures kontrakty atd.
Rozsah důkazů — analýza může být provedena na celé dostupné historii obchodního nástroje, což vám umožní získat nejživotaschopnější modely, které fungují po dlouhou dobu.
Různé nástroje — pro zpracování dat lze použít jakékoli dostupné metody, od striktních matematických vztahů až po pravděpodobnostní a další nástroje, například z oblasti statistiky, teorie neuronových sítí atd.
Snadnost použití — po vyvinutí vhodných výpočetních algoritmů je může téměř každý obchodník použít a využít výsledky své práce.
Přesnost – v práci se používají pouze aktuální data, vysílaná v reálném čase nebo s nízkou latencí.

Významné nevýhody technické analýzy:

Při interpretaci výsledků analýzy se toho nelze zbavit subjektivní faktory – každý obchodník si dělá své vlastní závěry.
Postupem času prochází chování masy dražitelů změnami, kvůli kterým někteří modely ztrácejí na významu a objevují se nové.
O výsledku technické analýzy můžeme jen mluvit pravděpodobnost událostí , ale že k takovému cenovému chování jistě dojde, se říci nedá.

Kromě toho nesmíme zapomínat, že zvyšující se složitost algoritmů a analytických metod vyžaduje použití výkonných výpočetních systémů a prvořadý význam má přesnost a účinnost toku informací.

Typy a nástroje technické analýzy

Obchodník, který se rozhodne při své práci používat technickou analýzu, musí znát její hlavní typy. Donedávna pouze:

Grafický.
Indikátor.

První je založen na vykreslení (vyhledání) cenového grafu podle určitých pravidel grafický objekty:

Trendové linie, odrážející směr vývoje trendů.
Úrovně podpory a odporu , na kterém se projevuje zvláštní chování nástroje (používají se různé metody včetně Fibonacciho, Di-Napoli, Ganna atd.).
Cenové kanály (včetně dynamických, například regresních), ve kterých dochází k pohybu cen.
Rozpoznávání vzorů a jejich potvrzení.

Indikátor metody využívají matematické zpracování historických kotací, v důsledku čehož je pohyb cenového grafu převeden na určitý typ křivky. Říká se jim indikátory. Indikátory mají charakteristické body a oblasti (zóny) a jejich chování je předvídatelnější. Na základě jejich chování sestavuje obchodník prognózu cenového chování.

V současné době byly vyvinuty tisíce různých ukazatelů, z nichž většinu lze rozdělit do následujících typů:

Trendy, odrážející vznik a vývoj trendů.
Oscilátory (vedoucí, diferencující), na základě jejichž chování lze vyvozovat závěry o změně směru pohybu cen.
Indikátory hlasitosti.

Vzhledem k tomu, že analýza ukazatelů je mnohem jednodušší, je snadné na nich vytvořit harmonický obchodní systém.

V současné době se s nárůstem výkonu výpočetní techniky používané k analýze situace na trhu rozšiřuje arzenál metod technické analýzy. Kromě těch grafických a indikátorových může moderní obchodník využít

Statistické a pravděpodobnostní techniky.
Teorie a metody neuronových sítí, včetně poměrně složitých.

Většina metod přestala existovat v čistý formulář. Na síti se objevilo mnoho vývojů (indikátorů) pro různé terminály, které realizují např. konstrukci Fibo úrovní nebo regresních kanálů v reálném čase.

Stručně řečeno, technická analýza se stala mocným nástrojem dostupným pro každého.

Navíc, protože pravidla obchodování pomocí metod technické analýzy je mnohem snazší formalizovat, bylo možné vytvořit mechanické obchodní systémy (MTS). Takoví „obchodní roboti“ mohou uzavírat a udržovat transakce bez lidského zásahu. Tím bude zajištěno přísné dodržování pravidel strategie, odstranění subjektivního faktoru.

Jejich hlavním problémem (přesněji problémem jejich vývojářů) zůstává přesná identifikace modelů cenového chování a reakce trhu na různé sady faktorů, které se v čase mění.

Technická analýza se stává nástrojem, který začátečníkovi pomůže zorientovat se v obtížné situaci na trhu. Zároveň kromě pochopení cenového chování umožní formalizovat pravidla obchodních systémů na srozumitelnější úrovni. A i relativně jednoduchá strategie, která s vysokou pravděpodobností předpovídá vývoj, s minimem transakcí a mírou rizika, přinese hmatatelné reálné zisky.